调研问答全文
珠江钢琴 (002678) 2013-03-27
一、参观公司木材加工处理基地，了解钢琴使用木材种类、木材加工处理流程；参观钢琴总装配生产车间及产品展示厅。
二、以访谈形式了解公司发展现状及未来展望等内容。
1、公司技术创新是如何做的，未来几年是否可持续？
回答：公司注重对市场的精耕细作，不断创新营销方式，促进了产品规模的持续发展和产品结构的持续优化。公司技术创新、产品结构优化升级主要有以下四方面保障：
（1）本公司建立了以国家级企业技术中心为核心，涵盖经营决策、决策咨询、技术研发、技术管理和创新辅助平台五大功能的技术创新体系，技术委员会由公司领导班子成员及相关职能部门负责人组成，使公司各层面全方位参与技术创新过程。同时，公司以国际化的视野创建了国际化的创新团队，并不断完善包括先进的共鸣系统、木材、击弦系统、数码系统在内的专业实验室和试制中心，从组织、人才和硬件等多方面保障技术创新体系良性运作。
（2）公司在强调自主创新的同时，坚持产学研相结合及进行国际技术合作，完善引进、吸收与自主创新相结合的研发模式。近年来，公司通过引进国际高端技术人才、强化产学研联合攻关、与国际顶级同行进行技术品牌战略合作、建立技术中心海外分支机构等举措，大大增强了自身技术的造血功能，培养了自己的技术人才，提升了技术水平和品牌盈利能力。
（3）公司遵循“以人为本“的核心价值观，建立现代人力资源开发与管理体系，强化激励机制，持续员工培训教育，创造人才成长的良好环境，提供多通道的职业发展空间，构建了具有国际竞争力的创新团队。经过多年的建设，公司创新团队主要由国内外企业管理、营销、财务、人力资源管理、生产管理、物理声学、应用力学、木材处理、化学应用、机电一体化及自动控制方面的专业人士、国际钢琴设计大师、行业著名设计及制作大师组成。创新团队在全国率先掌握自主研发高档钢琴的核心技术，掌握采用数控技术改造钢琴生产系统的能力，并具有很强的成果市场化能力。
（4）公司保证充足的研发投入，为公司技术创新提供资金保障。2012年，公司依托国家级企业技术中心，持续加大创新力度，列入管理费用的研究开发费为4423.67万元，同比增长11.87%，R&D费用占营业收入比例为3.37%。良好的创新机制和团队促进研发项目有序推进并迅速实现市场化，新开发48款高品质钢琴新产品和10款数码钢琴新产品，其中珠江·恺撒堡艺术家（KA）系列钢琴经中国轻工业联合会与中国乐器协会钢琴分会鉴定认为，产品其声学品质和弹奏性能两项关键技术指标都达到国际专业级水平。整体性能国内领先，并达到国际（欧洲）高档钢琴的水平。
公司的技术中心确保每年推出不少于10个型号的新产品，持续优化产品结构，形成全球范围内最完整的钢琴产品系列。
通过产品研发，珠江钢琴打造了一批具有自主知识产权的国际知名钢琴品牌，形成了全球范围内最完整的钢琴产品系列。近三年新增产品型号193个，其中2012年48个。近年来先后推出了PTR三大系列、京珠系列、上市纪念版、恺撒堡及恺撒堡艺术家等新系列产品，还相继推出了透明琴、亚运会概念琴、孔雀琴等个性化产品，全面打造富含高、中、普及不同档次的产品，使产品的市场定位更清晰，产品结构布局更合理，满足不同顾客群体对产品性能、外观的个性化需求，不断扩大市场占有率和品牌知名度。
2、公司目前传统钢琴产品有无提价计划？提价空间有多
大？
回答：公司的钢琴产品具备一定的提价空间，但提价的幅度和产品的档次有较大的关联，其中恺撒堡等高档钢琴客户的价格敏感性较低，普及型钢琴客户的价格敏感度较高，珠江钢琴对产品价格有较高的议价能力，但公司的经营理念更多的是希望通过提升产品品质和增加增值服务带动价格的逐步提升，而不是简单进行提价，为此，公司近年价格提升幅度并不高，但结构高端化趋势非常明显，从而带动公司盈利能力的持续增强。
3、如何看待北方市场？珠江钢琴在北京建厂的目的是什么？
回答：北方市场包括东北、华北、西北地区，具体包括省份包括黑龙江、吉林、辽宁、山西、内蒙古、北京、天津、河北、陕西、甘肃、宁夏、青海、新疆，经济总量约占我国30%。上述地区钢琴行业需求巨大。随着经济的不断发展，民众的文化水平不断提高，三北地区的市场容量也将日益扩大。北方地区本地钢琴企业较多，市场激烈竞争。
珠江钢琴在北方建立北京珠江钢琴制造有限公司之前，市场占有率较小。目前珠江钢琴在北京的京珠品牌钢琴生产线已经全面完工，设计产能为1.2万台，在生产方面已经实现了本地化运作。北方营销中心也全部落成，有助于更加及时地为客户提供产品和服务，通过提升服务来抵御竞争对手的价格竞争。同时，北方营销中心将采取多种方式，向社会各界及合作方展示珠江钢琴和北京公司企业形象、技术实力和产品，使社会各界更深入的了解珠江钢琴。京珠牌钢琴的推出是公司战略决策，其推出强化了公司在三北地区的品牌影响力，从而带动珠江钢琴在北方乃至全国市场的销售。
目前京珠钢琴经销商总数超过一百家，2012年全年销售量突破万台。销售同比增长36%。三北地区增长速度明显快于其他地区增速，主要京珠公司设立后带动公司整体品牌在三北地区的销售增长。
4、数码钢琴的销售政策和推广方式是什么？数码钢琴的结构优化思路是怎么样的？
回答：公司通过经销商来销售数码钢琴，通过活动策划、参加展会、广告宣传来推广数码钢琴。目前来说，数码钢琴高性价比是必要的，让消费者得到实惠，公司现在也在逐步推出新产品，通过新产品提高毛利率。
结构优化方面不单单是数码钢琴结构优化，也在做产品线的优化，开发midi键盘、吉他相关产业的新产品，丰富和完善产品线，随着用户和产品线的扩大，数码钢琴品牌知名度也在提高。
5、数码钢琴方面，价格技术与现在市场上的知名品牌相比是否有优势，未来规划怎么做？
回答：公司通过控股子公司广州艾茉森电子有限公司与国际顶尖数码乐器制造商意大利威斯康公司达成战略合作协议，合作开拓国内高端数码钢琴市场，通过吸收整合国际技术资源，逐步掌握核心自主知识产权，形成具有国际影响力的数码乐器自主品牌体系。跟数码钢琴其他知名品牌相比，珠江钢琴拥有以下主要优势：
（1）经过数年的发展，艾茉森公司已形成良好的技术基础和技术团队，并和意大利威斯康（VISCOUNT）国际乐器公司技术合作，开发出22款具有良好品质的数码乐器产品，并拥有11项核心技术专利；同时为进一步提升数码乐器技术水平，公司拟同步建设数码乐器研究院，聚集国际高端数码乐器人才，聚焦于高档数码钢琴整琴及其他数码乐器、软件、音源、键盘等关键零部件的研发，特别是在未来数码乐器和互联网应用和结合的方面进行重点研发，全面实现数码乐器的技术领先。
（2）品牌及渠道：艾茉森牌数码钢琴在市场已形成一定的规模，下一步将加大珠江钢琴品牌影响力和经销商渠道的资源整合，扩大数码钢琴的品牌和渠道优势。
（3）人才条件：艾茉森公司数年发展，已形成了一批技术、管理骨干，同时珠江钢琴多学科的技术管理人才也可以在内部不同产业共享，同时公司今后还将继续加大人才引进和培养力度，确保项目顺利实施。
未来公司将发展以数码钢琴为主的多元化数码产品。坚持以自主发展和国际间合作发展相结合，一方面继续加大数码乐器自主创新力度，另一方面持续加大和数码乐器国际知名企业技术合作，提升数码乐器高端产能，完善市场网络布局，加速数码乐器发展，培育公司新的收入增长点。
6、公司业务一直向文化产业延伸，在这方面拥有什么基础呢？
回答：经过数十年的传承和发展，公司形成了良好的文化产业延伸优势。
一是具有品牌影响力优势。公司数十年始终不懈地支持社会音乐教育事业的发展，与教育部联手举办多届“全国师范高校音乐教育专业大学生基本功比赛“和青少年钢琴大赛，举办艺术培训中心，在行业及音乐界具有强大的品牌影响力，为音乐文化产业的发展奠定了良好的基础。
二是具有人力资源优势。与钢琴演奏界和音乐教育界建立了密切的联系，具有丰富的中外音乐专家和师资资源，并拥有一批具有大型音乐文化活动的组织策划经验和音乐教育培训举办经验的人才。
三是具有营销网络优势。目前珠江钢琴在北京、广州、香港、欧洲等重点城市和区域成立了销售服务公司，营销和服务网络覆盖全球180多个国家和地区，这些也可以成为珠江钢琴从事音乐文化产业的网络。
四是具有硬件建设优势。珠江钢琴拥有国内同行业唯一的国家级技术中心和海外技术中心分支机构，具备强大的产品研发和技术创新能力，产品质量和技术指标一直领先于国内同行，为开展音乐文化产业提供了有力的产品支撑。
7、贵公司往音乐培训方面延伸产业很自然，但是类金融业务的出发点是什么？
回答：出发点是：利用公司现有资源优势，更好地回馈广大股东。
发展类金融业务也是与公司主业息息相关的，钢琴的上下游资源丰富，供应商业务支撑较多，经销商也需要有资金方面的支持，现在珠江钢琴公司处于转型升级阶段，在做细做优做透主业的同时，也将企业的优势资源转化为经济优势。在类金融方面，公司将以设立小额贷款公司为契机，逐步发展类金融服务业务，为公司主业及关联延伸产业发展形成合力，对公司的上下游企业或个人提供扶持，促进主营业务的发展，同时也可以增加公司盈利渠道。
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