调研问答全文
智光电气 (002169) 2016-08-05
一、曹总介绍公司概况：
公司定位为“立足能源领域，致力于帮助客户安全、节约、舒适地使用能源，成为国内综合能源技术与服务的领先提供商”。
公司以技术、品牌、客户为基础，构建起“产品+服务+投资”的业务发展平台。
在技术和产品方面：公司专注电网、高电压、电机、新能源等应用领域，持续打造多技术融合的产品研发和产业化平台，大力发展大功率电力电子技术、智能控制技术、通信与软件技术等核心技术，并结合新理论、新材料、新工艺，在电机系统控制与能效提升、智能配电网、电力自动化与信息化方面已形成具有独到竞争力的产品线。公司适应市场发展、满足客户需求的能力不断增强，积累效应正在显现，综合解决方案的集成能力持续提高。
在服务方面：公司以技术和产品应用为基础，凭借行业背景、人才优势、经验积累和客户基础，在相关领域发展高端服务业务。公司抓住节能、环保产业的发展机会，发挥先发优势，专注工业节能大市场，打造咨询、诊断、工程设计、建设、投资、运营的核心竞争力，整合资源，为客户和合作者提供多层面节能增效整体解决方案，成为行业的领先者，促进公司业务发展和转型升级。同时，公司正积极向“用电服务”领域拓展。
在投资方面：公司以资本为纽带，以产品和服务为依托，整合市场优势资源，实现优势互补。除了在产品、技术发展上开展合作外，公司积极参与节能服务的投资与合作，带动业务的全面发展，发挥优势，分散风险，创造投资效益。
二、介绍公司本次发行的情况：
2016年6月22日，公司非公开发行股票申请获得中国证监会发行审核委员会审核通过。公司本次非公开发行不超过105,187,239股，募集资金总额不超过15.168亿元（包括发行费用），扣除发行费用后的募集资金净额将用于电力需求侧线下用电服务及智能用电云平台项目、综合能源系统技术研究实验室项目、偿还银行贷款及补充流动资金。
1、本次非公开发行股票的背景
政策方面，目前国家电力改革的建章立制、顶层设计已初步完成、将正式进入实际操作阶段。今年3月中共中央、国务院发布《关于进一步深化电力体制改革的若干意见》，新电改方案的出台意味着新一轮电力体制改革大幕的拉开。今年11月6个配套文件发布后，售电侧改革试点随即推开。12月发改委、能源局就批复同意重庆市、广东省开展售电侧改革试点。广东一直走在改革前沿，既是负荷大省也是资源大省，开展售电改革的外部环境优越。而公司地处广东优势更加明显。
行业方面，目前以电改为契机，能源互联网有望迎来实质发展。以电力能源为例，在原本电力体制下，由于市场化作用无法得到发挥，电价形成机制不顺，交易平台不完善，无从谈起用户端的互动参与，而本次电力改革为用户端的互动参与打下了坚实的基础，在本次电力改革方案逐渐实施后，售电侧放开及交易系统的独立使得能源行业的“互联网+”进程急剧提速。未来，随着能源互联网的逐步铺开，其他种类的能源如水、燃气、太阳能等均将纳入能源互联网中，互联网理念及技术对能源行业的深度改造已成为大势所趋。
战略方面，公司立足能源领域，致力于帮助客户安全、节约、舒适地使用能源，成为综合能源技术与服务的领先提供商。公司以电机能效、智能配电网、能源接入和传输、节能服务、用电服务为重点发展方向，主营业务深入综合能源系统各个层面，是业内技术储备及人才储备比较雄厚的领先企业。随着国家产业政策变化，能源及电力体制改革逐步实施，行业升级势在必行、为顺应能源领域的新变化，抓住能源互联网发展的绝佳时机，公司将战略定位为综合能源技术与服务的领先提供商，在综合能源领域通过技术创新、服务创新、商业模式创新，构建能源互联网时代的“产品+服务+投资”经营平台，围绕综合能源各个环节提供更具市场竞争力的领先产品与服务。
2、本次非公开发行股票的目的
公司所处行业正处于变革阶段，机遇与挑战并存，为抓住现阶段良好的发展机遇，公司拟通过本次非公开发行股票募集资金，增强公司的资金实力，以满足电力需求侧线下用电服务及智能用电云平台项目、综合能源系统技术研究实验室项目的建设资金需求，从而促进公司实现领先的综合能源技术与服务提供商的战略定位。此外，本次非公开发行有利于增强公司业务竞争力和技术实力，改善公司的资本结构，提升公司盈利能力，打造符合行业最新变化的商业模式，从而在行业快速转型发展过程中抢得先机，并形成较强的竞争优势。
3、本次非公开发行股票的意义
公司通过本次非公开发行股票募集资金，将进一步增强公司的资本实力，在用电服务业务和综合能源领域的技术创新上发力，为公司用电服务业务迅速拓展和技术创新提供充裕的资金保证，促进公司战略的快速实施与落地，推动公司快速发展。发行完成后，公司将不断升级和加强技术储备，积极扩展用电服务业务，从需求侧入手为用户提供多元化能源服务，并把握国家电改和能源互联网建设的趋势，打造用户入口和数据平台，实现公司领先的综合能源技术与服务提供商的战略定位。
三、围绕公司定增项目、用电服务互动交流
四、投资者对公司“云平台”进行参观
IR数据平台
