调研问答全文
三钢闽光 (002110) 2018-01-24
交流主要内容：
问题1：公司对2018年上半年的业绩情况如何看待？
回复：2017年公司受益于国家供给侧改革强力推进，淘汰落后产能、取缔中频炉、打击地条钢、严格环保执法等措施，取得了很好的业绩。目前国家发改委、工信部等部门仍在严查地条钢，防止其死灰复燃，加之大气污染防治而冬季限产政策的常态化，我们判断国家在政策面出现大变动的可能性不大，就算加上新增的电炉产能，有研究机构测算预计2018年全国电炉新增产能大约2000万吨，若情况如此2018年从供给端而言，仍处于略紧缩状态，钢铁产能不会急剧放大，加之从目前披露的建设项目看，钢材需求上也不会出现大幅减少，我们对2018年仍较乐观，特别从今年1月份来看，公司的经营业绩实现“开门红”应该没有问题。
问题2：公司重组三安钢铁事项已经收到中国证监会审查反馈意见通知书，对于他们提出的问题是否有比较难解决的？
回复：公司于2018年1月9日收到了中国证监会出具的《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》，中国证监会依法对公司提交的《福建三钢闽光股份有限公司上市公司发行股份购买资产核准》行政许可申请材料进行了审查，提出了28个问题，我们已经召开多次中介沟通会，安排回答问题，目前看来没有特别难以解决的问题。根据要求，我们会在30个工作日内（2月23日前）向证监会提交书面回复意见。
问题3：在公司完成三安钢铁的收购之后，是否就要进行罗源闽光的重组安排？
回复：控股股东三钢集团承诺，在收购该钢铁资产后且连续两个会计年度实现盈利的前提下，将由三钢闽光的董事会或股东大会按其决策程序及权限决定是否将该钢铁资产通过转让或其它方式整体注入上市公司。按照承诺以及为了解决同业竞争关系，本公司将在罗源闽光符合合规性等条件的情况下，及时启动收购罗源闽光工作；因该资产是从民营企业并购过来的，还存在部分资产合规手续不全的问题，解决这些问题需要时间，所以时机尚不确定。
问题4：我关注到公司前次募集资金还未使用完？
回复：募集资金是必须专款专用，我们2016年总共募集了30亿资金，目前还剩6.4亿元尚未使用。未使用完的资金主要是物联云商项目，这个项目是2016年公司重组时的募投项目--三钢闽光物联云商项目，拟对福建省的钢材销售渠道进行整合优化，通过设立覆盖全省的钢材仓储物流中心，建立钢铁信息、供应、销售、支付、融资、物流、加工、配送一体化服务型电商平台，为用户提供定制化服务，逐步建立得到客户认可的服务标准和信用体系，增强客户粘度，并以此为基础开展行业整合和产业链生态重构，拓展服务外延空间，实现公司从钢铁生产商向钢铁生产服务商的转型。整个物联云商项目我们预计要投入18亿元，其中使用募集资金的金额为6亿元，但整个项目规划较长，而且内容较新，很多内容我们也在探索之中，进度会比较慢一点，公司正在一步步稳健地推进之中，目前物联云商项目尚未使用的募集金额为5.6亿，其他未使用金额大多是其他募投项目的工程尾款尚未支付。
问题5：公司的原材料铁矿石是否百分百依靠进口，矿石的库存一般是多少？
回复：不是。本公司实际控制人福建省冶金（控股）有限责任公司控制的福建马坑矿业股份有限公司，是国内著名的特大型磁铁矿床之一，经探明铁矿石地质储量4.34亿吨，平均含铁品位37.99%，是华东地区最大的单体矿山，今年其铁精矿产量大概为125万吨左右，其生产的铁精矿主要供应本公司。省冶金控股公司在福建省内还有两家铁矿企业：福建省潘洛铁矿有限责任公司和福建省阳山铁矿有限责任公司，它们公司生产的铁精矿（球团矿）也主要供应本公司，由省内矿山提供的供应量占近30%，剩下70%以上的铁精矿依靠进口。由于我们的地理位置特殊，不像离港口近的钢厂可以少量储备，厂内一般都会储备20天左右的用量。
问题6：公司产品在福建市场的占有率如何？
回复：福建地区的一年的建材需求大约在1250-1300万吨，但实际建材产能在1400万吨。我们公司的建材产品90%在省内销售，10%销往江西、广东、甚至海南地区；中板产品45%在福建市场销售，55%在省外销售。我们公司生产的建材在福建钢材市场占有率约为70%，若再加上由我们托管的三安钢铁和罗源闽光两个公司生产的建材，使用“闽光”品牌的建材在福建市场的占有率为85%，在福建市场上本公司具有较强的市场掌控力和定价权。
问题7：公司是否有在做套期保值？
回复：我们公司没有在做套期保值业务，控股股东三钢集团有一些相关的业务。
问题8：公司解禁股解禁的情况如何？
回复：2016年公司实施重大资产重组，公司向特定投资者发行的455,927,050股股份，于2017年10月9日解除限售，可上市流通。按照2017年，中国证监会修订发布了《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》（证监会公告[2017]9 号）以及深交所发布的《深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》（以下简称减持新规）的要求，特定股东采用集中竞价方式，任意连续90个自然日内通过集中竞价交易减持股份的总数，不得超过公司股份总数的1%，解除限售后十二个月内，减持数量不超过其持有该次非公开发行股份的50%等规则，减持新规对于减持要求是较严格。参与本公司上次非公开发行的股东，均按照上述规定进行了相应减持。
问题9：公司是否有分红计划？
回复：公司一般只要有盈利，均会实施现金分红的，去年七月份公司向全体股东每10股派发现金红利2.00元（含税），占净利润的29.65%。且根据我公司的《未来三年（2015-2017年度）股东分红回报规划》规定：公司应当采取现金方式分配股利，在2015-2017年度，公司每年以现金方式分配的利润应不少于当年实现的可供分配利润的10%，且在任意三个连续年度内，公司以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的30%，具体每个年度的分红比例由董事会根据公司年度盈利状况和未来资金使用计划提出预案。
问题10：我关注到福建经信委发布的关于贵公司控股股东三钢集团披露的产能置换方案，能大致介绍一下吗？
回复：2017年12月，按照《国务院关于化解产能严重过剩矛盾的指导意见》（国发〔2013〕41号）和工信部《关于印发部分产能严重过剩行业产能置换实施办法的通知》（工信部产业〔2015〕127号）要求，控股股东三钢集团已经在福建省经济和信息化委员会网站上公告了《关于福建省三钢（集团）有限责任公司产能置换方案的公告》，提出计划淘汰三钢闽光的420m3高炉2座（炼铁产能为100万吨），淘汰120吨转炉1座（炼钢产能为140万吨）；罗源闽光500m3、660m3高炉各1座（炼铁产能为134万吨）；三安钢铁550m3高炉2座、1000m3高炉1座（炼铁产能为228万吨），三地合计淘汰炼铁产能462万吨、炼钢产能140万吨。淘汰时间可在新项目建成投产前。拟计划新建项目：罗源闽光1250m3高炉1座，1280m3高炉1座，120吨转炉1台，产能为炼铁233万吨，炼钢140万吨；三安钢铁1200m3高炉1座，1250m3高炉1座，产能为炼铁228万吨，两地合计新建产能为炼铁461万吨、炼钢140万吨。此次置换，三钢闽光的淘汰产能会转移到罗源闽光、三安钢铁两地实施新建，其中在罗源闽光的建设会在三钢闽光收购其之后实施。
IR数据平台
