调研问答全文
安车检测 (300572) 2019-02-25
近日，国泰君安张旭、国信证券肖彬、南方基金卢玉珊、鹏华资产杨耿及各调研人员来到深圳市安车检测股份有限公司（以下简称“公司”）调研，公司董秘李云彬先生首先为调研人员就公司基本情况作了简短的介绍。
公司是国内机动车检测领域和机动车驾驶人考试行业整体解决方案的主要提供商。公司主要产品包括机动车检测系统、检测行业联网监管系统、机动车尾气遥感检测系统与智能驾驶员考试与培训系统，是国内少数能同时提供机动车检测系统全面解决方案、智能驾驶员考试与培训系统解决方案、机动车尾气遥感监测解决方案与行业联网监管系统解决方案的企业，能够全面满足客户在产品与系统方案的设计、安装集成、运营维护以及行业监管等各方面的需求。
公司第三季度实现营业收入12,592.65 万元，较上年同期增长 25.49%；实现归属于上市公司股东的净利润 3,406.25 万元，较上年同期增长 57.92%。2018年全年预计盈利12,000.00万元-12,800.00万元，比上年同期增长51.81%-61.93%。营业收入和净利润指标较上年同期均有较大幅度增长，为股东和投资者提供了良好的投资回报。
接下来活动主要以调研人员提问、公司副总经理兼财务总监兼董事会秘书李云彬先生回答的方式展开。
1、公司预收账款同比减少的原因是？
答：（1）公司为增加市场占有份额，逐步放宽了合同的收款条件。公司目前签订的大部分合同逐渐采用新的收款方式，于合同签订后开始安排生产或者安排向客户安装现场发货，合同中全部设备运抵客户指定安装现场之日起三个工作日内，公司收取30%的货款；全部设备安装、调试完成后，计量标定合格或者验收合格之日起三个工作日内，公司收取60%的货款；剩余10%的尾款，作为质量保证金，待公司与客户验收合格之日起满一至两年后收取。
（2）遥感检测系统订单主要采用招投标方式，客户集中于政府相关部门与单位，签订的大部分合同未采用预收账款模式。所以出现了公司预收账款同比减少的情况。
2、目前我国机动车检测设备市场空间？市场主要参与者？
答：目前我国机动车检测设备市场大致为人民币40亿左右，未来随着政策利好与经济的发展有可能发展至人民币60-70亿。目前市场主要参与者为我司与石家庄华燕交通科技有限公司。
3、新建检测站需要投入大致多少金额？检测站的主要运营成本为哪些？
答：投资检测站包括土地的租赁或者购买、设备的采购、厂房建设和人员配置等。除了要考虑检测站所属地区用地成本之外，还要考虑检测站的规模；需估算检测站检测车辆数量，配备检测线数量等因素都需要考虑。
检测站运营成本主要集中在人工、租金、水电、检测设备资产折旧与运营维护。
4、公司检测设备销售比较好的原因？售后维护的情况如何？
答：首先，公司不仅仅为客户提供检测设备，同时为检测站提供场地设计、工程安装、人员培训、联网等服务，是机动车检测系统整体方案解决商。
其次，机动车检测站在实际运营过程中，对检测系统的维护、更新和调试以及对零部件的更换是非常频繁的内容。因此，客户在选择供应商时，对售后服务的及时性和完备性是其考虑的重要因素。公司积极开拓服务网络，在遍布全国的31个服务网点有200多名工程师。服务网络的覆盖范围和技术实力在行业内均处于领先地位。公司以各服务网点为平台，整合公司生产、技术、研发力量，为客户提供及时、周到的服务，极大的提高了客户的满意度。
5、新能源汽车是否需要进行年检？
答：《中华人民共和国道路交通安全法实施条例》、《机动车环保检验合格标志管理规定》等法律法规，对不同类型机动车的检测频率要求作出了明确规定，只有经检测合格的车辆方可取得检验合格标志，未取得检验合格标志的车辆不得上路行驶。新能源汽车也属于机动车，在6年以内免检，超过6年后需要按照规定每年检验1次，超过15年的，每6个月检验1次。
6、尾气遥感检测目前各地政府是否已经开始招投标？开标地区的招标情况如何？公司目前的中标情况？
答： 2017年7月27日，环保部针对机动车排放超标问题发布《在用柴油车排气污染物测量方法及技术要求（遥感检测法）》控制汽车污染物排放，改善大气环境质量。《遥感检测法》的出台带来国内机动车尾气遥感检测行业全新的发展机遇。
目前各地政府已经陆续开始尾气遥感检测招投标，公司在机动车尾气遥感检测系统领域取得重大进展。公司目前主要中标地区集中于河南与山西等地域。截至2018年10月26日，公司在机动车尾气遥感检测系统领域中标项目及签订合同金额合计人民币9,346.65万元，占公司2017年度经审计营业收入的22.70%。
7、尾气遥感检测与传统机动车环保检测相比具有什么优势？
答：机动车环保检测主要检测机动车和排放污染物，检测对象是所有已注册登记的机动车，检测机动车尾气中的污染物排放情况。尾气遥感检测目前针对的是在用柴油车辆，主要监测柴油车尾气排放的污染物情况。
传统检测方法具有路检工作难展开、检测效率低下及检测中车辆怠速行驶产生更大的污染等问题。与传统机动车环保检测相比，尾气遥感检测数据实时上传、无人为操作空间、安装地址可按需选择，且同时可进行超速记录与限行监控，在时间上不受限制且效率高，更具便捷性、真实性、及时性与多样性。
8、公司收购检测站后，如何进行管理？对于收购检测站检有哪些激励机制？
答：经过长期的探索、讨论与分析，公司目前计划拟采取以下方式对检测站进行管理：
（1）参考国外经验丰富的同行业公司，输入国外成功的管理模式；
（2）建立团队，梳理检测站流程，各环节模块标准化，建立云平台，运用AI技术进行图像识别与信息分析，统一采用标准化信息实时监控。
公司主要采取控股方式收购检测站，留有部分股权给原检测站股东与管理层。
9、公司产业投资基金的设立情况？公司目前设立产业基金主要采取的合伙人结构为？
答：公司目前参与设立了德州市常盛新动能产业投资基金合伙企业（有限合伙），该基金已完成工商设立登记并取得了德州市工商行政管理局核发的《营业执照》。
公司目前主要采取与政府、社会资金合作的方式设立产业基金，三方持股分别保持在约20%、25%与55%的比例。
10、公司人员稳定性如何？激励情况如何？
答：目前公司在职人员700多人，人员相对稳定，公司对于人才采取了一系列激励措施。股改前，公司针对公司中高层人员实施股权激励；上市后，公司于2017年针对技术、研发、生产等人员实施股权激励计划。两次股权激励人员超过100余人，公司实施股权激励增强了公司关键人员的稳定性，更好地刺激公司骨干员工诚信勤勉地开展工作，有效地将股东权益、公司利益和核心团队个人利益结合在一起，使各方共同关注公司的长远发展，员工与公司共同成长，为公司发展提供有力的支持与保障。
11、目前私家车车辆检测收费标准为怎样？是否会放开收费？
答：目前，车辆检测费用约为200~300元/台，不同地域的收费标准未统一，存在差异。随着检测标准的升级、监管机构的监管从严与机动车检测的逐渐市场化，收费标准的管制也将随之放开，目前，已有部分地区已经放开年检收费。
12、公司传统设备销售后续是否还有增长空间？公司是否受经济周期影响？
答：公司主要产品包括机动车检测系统、检测行业联网监管系统、机动车尾气遥感检测系统与智能驾驶员考试与培训系统。公司目前营业收入中大部分来自于传统机动车检测设备的销售。由于我国机动车尤其是汽车产销量最近几年的快速增长，机动车保有量逐年增长，检测车数量增长拉动检测设备需求；另一面，随着监管趋严，行业标准的升级以及在用车车龄增长、检测频次增加，检测市场下游需求增大。
公司经营目前受经济周期影响不大。
IR数据平台
